“从去年开始 ，国内核电新增项目开始进入慢热状态 。”招商证券分析师乔敏认为 ，新项目审批即将启动 ，拉动设备订单也将大幅增加 。同时 ，核电在建机组项目进入竣工高峰期，存量机组对应设备市场也将进一步扩大 。

Wind资讯数据显示 ，截至8月13日 ，25只隶属核电核能概念的个股中 ，已有15家发布中报业绩预告 ，共有8家公司业绩预喜 ，占比逾五成 ，这一比例相比于去年中报业绩有大幅提升 。

今年6月下旬 ，全国“十三五”能源规划工作会议提出了核电建设短期目标 ，“到2020年 ，核电运行装机容量达到5800万千瓦 、在建达3000万千瓦” 。当前 ，国内运营加上在建的机组总装机4873万千瓦 ，考虑到核电从开工到运营近5年的建设周期 ，意味着今明两年要开工新建近1000万千瓦核电机组项目 。

另外 ，由于核电项目是在2008年 、2009年开始进入开工高峰期 ，使得今明两年达产机组增速将最快 。随着在建机组不断达产 ，运行机组装机容量将不断增长 ，对应耗材类设备市场也将出现巨大变化 。

据了解 ，当前国际核电发电量占比超过11% ，而我国仅为2%左右 。海通证券分析师何继红表示 ，核电装机的容量中长期目标要从核电发电量占比目标来考虑 ，预计2030年国内核电发电量占比接近10%是个比较合适的目标 ，届时国内核电总运营装机容量需要达到15000万千瓦左右 ，这意味着对应的核电装机容量在2016年到2030年的年复合增速约为15% 。

从投资的实际受益次序上看 ，由于核电设备生产周期不同 ，短周期设备类企业较长周期设备类企业而言 ，弹性更佳 。“长周期产品一般需要提前开工18个月以上招标 ，短周期产品一般在开工前后半年左右招标 。重启项目的长周期设备已于2011年之前招标 ，重启之后新增订单弹性有限 。但短周期设备与新增项目开工基本同步 ，具备良好的业绩弹性 。”乔敏表示 。

申银万国近期发布的研报认为 ，对长周期设备来说 ，2014年至2015年的订单能否超预期主要取决于2016年至2017年左右的新开工数量 ，核心关注核电装机规划的上调以及“十三五”内陆核电站是否放开 ；对于短周期设备 ，其招标基本同项目开工时间同步 ，因此目前核电开工数量的明显回暖 ，预计短周期设备公司订单将相应增加 。